原标题 | 穿越牛熊——在被收割中生长作者：凉粉小刀（推特用户）跟币圈结缘，是18年终进了家初创公司，公司有三条产品线：硬件钱包、买卖所、ICO平台，硬件在深圳消耗，我负责开拓手机App。钱包不是事前的主停业务，所以产品经理和BA都是其他组的人抽时间搭把手，整个组只需我一团体算是全职。那段时间压力很大，但也很冷静。猖狂读书、读源码、画脑图、做笔记，BIP、EIP简直看了个遍，每天学到深夜，黄昏起来去游泳馆游上半小时，到公司喝杯咖啡，就又投入到新一轮进修和coding中。事前最大的动力，就是一夜暴富的梦想。时期参与了DappReview的创世群，参与星云开拓者大赛，写了人生中第一个dapp。也加了许多微信群、电报群，还收藏了一个从产品路途、开创团队背景、技术实力……等各个角度给代币打分的网站，每公开去看最近的剖析文章，看到打分高的就买一些。跟自己说，鸡蛋不能都放在同一个篮子里。再事先我就出往常了许多维权群里，这是后话。同事苦心劝我，这个产品好坏，跟币价上下没有任何联系，你看那些17年拉上天的币，哪有什么技术和产品，真能做出东西来的，他发的币也不用定就值钱。奈何我基本听不进去。每一份白皮书都让我心平气和，似乎看到了有限美妙昏暗的前景和钱景。直到我买了EOS，看到它一天之内涨了40%。那时我还年轻，不知道命运的每一份捐赠，都在公开标注好了价钱。这份礼物的代价就是，在以后冗杂的岁月里，我一直走在回本的路上。18年赔本的方式简直数不胜数。跌跌不休的大盘、高位被套的EOS、打着世界杯旗帜的WICC和SOC、一堆人轮番在冤家圈发视频喊利好的火币……回想起来，事先完整没有投资逻辑，更不懂仓位管理，看到有人喊单就冲，然后追涨杀跌，一直是场外赔本补偿场内亏空。但是这些都还好，由于不论大盘也好，柚子火币也罢，再怎样跌也是有个底线的，充其量是看着本金增加一直焦虑而已。转过年来，我迷上了dApp菠菜挖矿。犹记得陆教员和牛总一步步教会我计算挖矿利息，计算庄优，又在我上瘾之后语重心长正告我不要倍投。可是我没听。当骰子继续开出六七把大，而押注曾经到了下限之后，我终究清楚了一个道理：倍投是归零的最快路途。然后我就进了号称戒赌群的JKR家人组，进去后发觉一个比一个赌的勇猛。那是一段很开心的岁月，由于几乎每团体都在亏钱，都在议论如何回本，周围薅毛。大约到了五六月份，一种光秃秃的盘圈dApp迸发了，它完整抛弃了游戏性，直接宣称每日报答率百分之几。报答率哪里来的？拉人头。后进场的人的投资拿去给前面的人当分红，聪明的中国玩家又一次发觉了规律，就是我先把脚本写好，一收盘就把代币投进去，只需我能成为最早进场的那几团体，只需项目方能继续拉人进来，我至少亏不了。这个事情展开到了极致，就有个网站喊出了roi 333的口号，每日报答33.3%，上线3天，总买卖额抵达1亿波场，大约是300万刀。然后就在第三天早晨，在早期用户很开心的等着比谁跑得快的时分，项目方率先跑路了。被项目方割得死去活来，也看了许多智能合约攻击案例之后，我突然醒悟，为什么十分是次第员，我就只能等着被项目方收割，而不是自动还击？接下去改动了思绪，学起了solidity、nodejs，把以太坊和EOS上的攻击手法看了个遍，什么假币转账、数值溢出、越界下注、随机数攻击、自我转账，能用的都用上了，大约搞了72个合约，赚了……200多刀。总归是入手比拟晚，那些被觉察过的破绽基本都被堵上了。陆继续续几个月，还是亏的比赚的多。最惨淡的时分，连几十个波场的羊毛都要去薅一下。Unn在群里说，小刀哥进币圈就是来消耗的。又过了几个月，辛辛劳苦攒进去2000个bnb之后，便遭遇了从业生活中最大的滑铁卢——一个号称“零熵项目“的资金盘。白皮书外面这样写：“绝大少数项目要么是用豪华的技术开拓团队开拓新的公链 （高TPS，分片，还有一些奇奇特怪的功用），要么是基于已有公链开拓补充协议从而修补一些不完美的功用。但是，自以太坊之后，并没有哪一个项目可以引领区块链下一轮的技术革命。”“我们对自己的定位就是低熵甚至是零熵，即经过注重社区声响，和社区心心相印，高效分配开发和资金等一系列的措施抵达，简而言之就是散布式管理（社区管理），把钱花在该花的中央，不消耗过多的资金，将利息消耗降到最小，以此来维护币价。”简而言之，就是“不做事，只拉盘”。刚末尾的时分，我只觉得这种项目简直太好笑了，就算是17年那些ICO跑路、国产公链漠然置之，你这种一看就要超级玛丽的币难道比他们能好到哪里去？看着推土机一天天往上推，看着45度上扬的K线，我渐渐笑不进去了。事先我咬牙梭了进去。之后的每一天都是幸运和快乐的，直到它崩盘为止。崩盘离场之后，我又置信了开创人许下的锁仓x个月，以不少于xx价钱回购的许愿，把剩下的一切本金都锁了进去。过了不久，他就跑路了。接下去的几个月里，我一直在重复思索，我为什么从头到尾一直在亏，效果终究出在哪里？是由于总是接到二手音讯给人接盘；还是冗杂激动上头，随意置信项目方的话术；又大约是仓位管理不对，加上没有投资逻辑；还是新人冗杂犯的过失我全犯了个遍？迷惘迷茫中我胡乱读了很多东西，印象最深化的是墨客、约翰、比特傻三团体写的文章。约翰说：墨客说：比特傻说：那一刻我似乎有了醍醐灌顶的觉得，几年来的阅历一幕幕显现：喊着FT 100、别墅靠海的张健跑路了；EOS三浪打完，价钱甚至就没再逾越50群众币；BNB在IEO的故事讲完以后，从39刀直落到9；……每个天王级项目最后都成了天亡级。去你妈的，老子再也不怀疑何价值投资了！管它什么去中心化、不可窜改、可追溯，我只关心能不能搞到钱。在这个赌局里，我要比大部份人冲的更早，撤的更快！我恨恨地想。机遇很多，而我的本金又一次没了。几个月后，Comp发币带来了defi严冬，而陆教员在oks一战成名，第一个月我甚至犹疑了很久，直到区分出来凭实力真实赚不到钱之后，咬牙掏月费进了群。进群后就堕入了更深的焦虑。每团体都在快速亏本，那速度几乎是把币圈当作了提款机。而我本金太少，以太坊上的矿没有一个是能挖的起的，于是只能各种冲冲冲。跌10个点止损，翻倍就跑。什么BAL、CRV、YFI、YFII、葡萄、泡菜、红薯、寿司，我统统没挖过，只在1000刀的时分买了点YFI，2000刀抛光。事先AR还是可以在1.2到1.8之间来回高抛低吸的，BAL也是每周发币前卖出，发完币砸盘后买入，完美波段，直到有一天波飞再也上不了车为止。陆教员在复盘时说，很惋惜，固然身处其中，但我却对此一无所知，给我留下更深化印象的，只需Uniswap大赌场，Yam最模范的那句“对不起，我们失利了”，还有墨客把JST喊了15倍。Comp打响第一枪之后，仿佛整个币圈的资金都在涌入Defi，堕入了一个钱比项目还多的状况。哪怕没有白皮书没有网站只需电报推特的项目都有有数散户在冲，于是7月份几乎每个冲了的项目都在亏本。而到了8月，几乎每个新上uni的都在跑路。事先有个说法是，池子只需个位数以太的不要碰，有两位数的能够少上，有三位数以太的就能够赌一下了。这三个层次区分叫做：土狗 -> 精品土狗 -> 啸天犬。所幸群里总结出一条规则：陆（陆教员）牛（牛总）墨（墨客）猫（猫皇）刀（卯金刀）这五团体至少有三个人在车上的项目才干上，才避过了有数土狗。JST 15倍之后，热度合并了Justswap下面，记妥当时最早的几个币是Ank、DZI，花招还很多，要去Discord抢白名单，抢不到的只能冲超募额度，那时分真是激动人心，Discord频道一封锁，就看音讯哒哒哒哒往上崩，研讨了好几天的机器人，无果，只能拼手速网速。到了上币当天，搞笑的来了，正派的币全都上不去Justswap，反而假币接二连三的冒出来，自己猖狂嘲讽：发假币的都是阅历丰厚的次第员，发真币的能够是刚毕业的。DZI抢到了白名单，收盘前在场外挂五倍价钱没卖进来，收盘后收到发币便只剩两三倍了，不想廉价出手，就只能跟前面抢到的TAI一同挖珍珠。然后封锁了猖狂奶币方式：墨客说，小刀为了卖TAI的白名单都要疯掉了。可不是快疯掉了么，进群两个月，看着整群的人每天都在数钱，想赚点Skale和Near代投费，熬夜不说，CoinList还屡屡当机，熬了几夜就再也撑不住了。8月28号那天，YFI曾经拉到了1.8万刀一个，船长说，“又一个跟YFI一样的机遇摆在你们面前，珍珠1.8千一个不过火吧。”玩笑归玩笑，但珍珠当前确实具有了天时天时人和：波场末尾封锁造富效应，孙哥拼命造势，错过了YFI的资金少量涌入，波场高尚的买卖费用是散户的不二之选。明智通知我这是气氛挖气氛的套娃方式，但心境上曾经完好Fomo。特地是看到场外200刀一个收来的珍珠，一醒悟来变成3000当前。9月1号，YFII上线币安，高徒弟8848的预言成真。9月4号黄昏。珍珠开挖三文鱼，YFI在那之前曾经突破三万，市场心境和流量到达了高峰，波场系完整罔顾大盘暴涨10个点的梦想，白名单1刀的TAI冲到了50刀，珍珠6000刀，每个群都在喊8848这个口号。俩小时后，完整崩盘。资金蜂拥而至，没人接得住二池抛压。那夜只睡了一个小时，起床后就连justswap都已经上不去了，渐渐忙忙调合约把珍珠萝卜全都抛掉，还算是走的及时，本钱回吐有限。立刻币安就出来了BSC（币安智能链），汉堡、Bake、吞拿鱼，一个个活动性挖矿络绎不绝，还有个熄灭BNB兑换的斯巴达。崩盘的速度越来越快，以太坊以周计，波场以日计，BSC则是以小时计。像吞拿鱼和当时出来的南瓜，基本上就是二池刚开就死。斯巴达烧完之后，在久远的岁月里都只见灰烬。到了16号，我算了下从最高点起的几个产品跌幅：珍珠跌到1/9TAI跌到1/25月亮跌到1/60萝卜跌到1/70三文鱼跌到1/400吞拿鱼跌到1/500挖不如买的盛况，仿佛再也没来过。17号，Uniswap发币，一天之内上齐三大，按当时价钱4刀左右算，一个一般地址送了大约800刀代币，又是上车下车互道珍重的时辰。我4个地址开开心心全卖掉了。8个月之后，它飙到了45。回头看，那应当是币圈范围最大，也最值钱的一次空投了，惋惜发币时正值高潮期，许多人都犹豫不决地卖成了u。都说是买在置之不理处，卖在鸦雀无声时，到头来总是知易行难啊！Defi全线崩盘后，觉得身体也撑不住了，直爽好好休憩了一阵子，特地重读《叙事经济学》和《随机散步的傻瓜》，又有了新的感受。去中心化金融的概念19年就已经有了，但是活动性挖矿给它赋予了全新的习尚，随之而来的造富效应又令有数人趋之若鹜。从ICO、FCoin、dapp、IEO到DeFi，每一波叙事都带来了大行情。对赔本的人来说是行情，对亏钱的人来说则是骗局。当然行情最终也会沦落成骗局。八月底到九月初的两周，仿佛阅历了人生的二十年。当知道结果已经肯定的时分，最好的方法就是在开端的时候冲进去，在大部队入场的时候退场。但惋惜当最后这波人开端FOMO的时候，自己却没有做到及时撤离，而是被心情感染的持续持币张望，回吐了少量本钱。今后当谨记：最好的故事，杀最多的人。所幸把这几年的盈余全都赚了回来，还有不少盈余。十二月的DeFi跟之前的DeFi有什么区别？之前的依照国际时间都得熬夜，熬不过，一醒悟来错过很多密码。往常的国际需求早起，于是就可以很冷静满意的操作，等着国际起床觉察Base砸盘已经好几轮了?算法坚定币在各个群里猖獗Fomo，仿佛都没人在关心大盘，AMM和活动性挖矿转眼就仿佛沦落成了古典DeFi。8号那天在etherscan上目击了Basis崩盘、大户救场、有人趁机抄底割大户、大户割肉、又有人抄底结果一分钟亏20点….等全进程，几十万几百万的进进出出，看得呆若木鸡。Basis崩盘、复生、再崩盘、再复生……几轮之后，新一代算稳Frax出世，这是第一个由抵押品和算法独自支持的坚定币项目，我当时慨叹说：从没想过炒币赔本会如此困难，我为此学了solidity，学了nodejs，学了智能合约攻防，重修了数据结构，研讨了非理性行为和经济学原理，但终究没想到，有一天会遇到无可跨越的平地。兄弟会背叛你，金钱会诱惑你，只有数学不会。不会就是不会。去年9月到往年1月，这几个月里我处于完整懵掉的外形，除了挖挖矿赚点零花钱，什么都不敢做，买了就被套，割肉就涨，几乎回到了刚进币圈时的样子。1.8买寿司，1.2割肉，本钱回吐一小半。痛定思痛，决议空仓张望。那时候也就在Frax的仿盘Pegs还赚了些，一来是冲了头矿，二来是不贪心，赚了就撤，宁可少赚也不能亏。在无尽的盈余和割肉中我终究体会到盈亏同源的道理：接下去，空仓见证了比特币站上两万刀关口，机构牛市来临。于是整个币圈都在往死里买币。踏空的觉得出奇难熬，看着一万六梭哈的牛总资产不时新高，看着灰度不停加仓，比特币一点点冲五万，忍不住哭喊，“求求你们过个年吧，别赚钱了！”这一轮讲故事的逻辑确实变化太大了，认知跟不上就是统统踏空：Mir卖飞了，Cake卖飞了，每一个矿币，每一天，都在经历上车下车互道珍重的时辰。踏空的人不时怀疑人生：谁在买这种渣滓币？上车的人则回头嘲讽：谁在卖这种价值币？有一天突然看到了Autofarm，BSC上的机枪池。第一次看到时币价400，第二次1000，第三次看到时tvl已经破亿，突然见地到它可以讲一个很好的故事，那就是成为bsc的第一机枪池，跟YFI对标。假定tvl可以到10亿，甚至上了币安，那么币价破万也不是不能够的，于是在1500的时候上了车，又一次封锁猖獗奶币形式。记得那天，除了吃饭喝水上厕所，屁股就没从椅子上兼并过，在每个群里不停宣扬Autofarm；然后每天早上翻开电脑第一件事，就是去每个群再讲一遍bsc第一机枪池的故事。9天之后，tvl破了10亿，币价上了9000，觉得接上去固然可以稳稳上万，但空间终究无限了，到了换赛道的时候，于是下车，换成了170的bnb和7刀的cake。换车第二天，bnb直接拉破了300，cake 18。Defi入场本金百倍。那天的心境总得来说还是蛮恬静的